国内做T高手肺腑坦言量柱的ldquo [复制链接]

尽量减少无谓的交易，你离成功就更加接近了。

无谓的交易是导致亏损和心态不好的主要原因，也是养成坏的交易习惯的重要原因。无谓的交易主要表现为交易的随意性、临时的冲动性、人云亦云性和在任何情况下都进行交易的频繁性。它与专业的交易具有本质的区别，所以它带来的亏损可能性将远大于专业的交易。专业的交易也经常出现亏损，但专业的交易具有章法，亏损幅度总体可控，专业交易是尽量减少或避免交易的随意性的。

什么是无谓的交易呢？简单来讲就是没有价值的交易，风险利润不成比例的交易，见机会就想抓的交易，什么机会都不放过的交易，只要价格波动就做的交易。它不评估这笔交易可能给他带来多大的利润和相应承担的风险，总抱着侥幸的心理，觉得赚几个点就可以了，他只看到了利润而忽视了潜在的风险。或者任何时候都觉得大的机会就在眼前，不做的话会错失良机。它不管目前的波动是否符合自己的交易习惯，总是在利润陷阱的驱动下将微小的机会在自己心里放大成巨大的机会。无谓的交易同时是对市场并没有做深刻的分析之后的交易，交易表现为相当大的随意性、冲动性。

为什么很多人会如此呢？难道他不知道他交易的目的吗？我认为根本的原因是：强烈的获利欲望使他频繁的交易，使他不管在什么情况下都要交易，也就是利润的陷阱使他进行无谓的交易。市场上最大的陷阱就是利润，是预期的利润使人失去客观和理智，使人忽视风险的存在。

第一规律：庄在散先——庄家导向律

“庄在散先”是股票的投机天性。“庄”就是“庄家”、“机构”、“大资金”的简称，“散”就是“散户”、“大户”、“中小投资者”的简称。在股市中，任何一个散户不可能主动的拉升和打压某只股票，只能被动地跟随和适应市场的某个价位，而价位的制造者首先是欲望的制造者，他们在制造“投机欲望”的同时，也制造者“投机数量”。正是从这种意义上讲，量柱是庄家的标志。任何一根量柱上都镌刻着庄家的实力、庄家的性格、庄家的意图、庄家的谋略……关键在于我们如何去把握、去分析、去适应这个庄家。

第二规律：价在量先——价量平衡律

“价在量先”是股票的交易天性。假如某只股票的发行价是10元，当前的市场价也是10元，除了急等用钱者出手兑现之外，肯定没有人愿意按10元卖出去。如果报价11元没有人卖，就会报价12元、13元……直到“价格如意”时才会有人卖出，于是，可能在15元成交手，在18元成交手，在20元成交手，由此可见，有价才会有量，无价必然无量。价与量的暂时平衡，才能形成一定的量柱。正是从这种意义上讲，任何股票的量柱都是特定时段特定价位的“价量平衡”标志。

在特定的情况下，什么样的价造就什么样的量。价与量的对立统一，是股市永恒的主题，是“价在量先”的规律铸就了量柱的灵*。价涨可以制造“卖出的欲望”，价跌同样可以制造“卖出的欲望”，谁是欲望的制造者呢?这就引出了下面的第三个规律。(这里加入自己对市场上多空双方的本质的理解)

第三规律：卖在买先——卖买平衡律

“卖在买先”是股票的原是天性，任何一支股票，从它诞生的那一天起就具备了“卖在买先”的特殊天分。首先必须有人卖出，才会有人买进，如果没有人卖出，你想买也买不到。除非你自卖自买自欺欺人。例如有这样一支股票，上市时是0万股，被0个人持有，只要这0个人不卖，任何人也买不到这支股票，那么，这支股票的成交量必然是零。正是从这种意义上讲，任何量柱都是“卖出来的”，无卖必然无买，无卖必然无柱。这就是有些股票“无量攀升”的内在规律。

持有这支股票的人什么情况下才会卖出这支股票呢?除了急等用钱或担心股价下跌的情况下之外，必须是“价格如意”才会卖出，这就引出了下面的第二个规律。(在这里加入自己的理解和实战中的发现，如庄家涨停出货法)

价平量平是指股价涨跌幅度不大，成交量持平，反映多空双方受不明朗因素困扰，均对后市走势持观望态度，投资者在此阶段不宜盲目入市，但具体到某一阶段又略有差异。一、上涨初期的价平量平（一）形态分析股价触底反弹，小幅上涨后出现价平量平形态，表明多空双方取得暂时平衡。（二）操作建议投资者可先观望，待股价再次上涨后才介入。（三）实例分析如图所示，该股以一字涨停的方式快速脱离底部，随后股价在涨停附近展开整理，某日收出一根十字线，收盘价和成交量均与前一日持平，说明多空双方均处于观望中，投资者应待后市方向明朗后再入场操作。

二、上涨途中的价平量平（一）形态分析股价经过前期一小段的上涨后，进入不涨不跌的状态，成交量持平，说明市场观望气氛渐浓。（二）操作建议投资者可谨慎看多，谨防回调。（三）实例分析如图所示，该股在上升趋势中稳步运行，某日股价收平，成交量相当，表明多空双方势均力敌，此时只要上升趋势没变，投资者仍可继续持股。

三、上涨末期的价平量平（一）形态分析股价经过较大幅度的上涨后，出现滞涨的形态，同时成交量持平，表明该形态有主力出货的迹象。（二）操作建议此为转势信号，投资者可逐步减仓。(三)实例分析如图所示，该股上涨到高位后，经过了短暂的回调，再次上攻，但上攻第二天股价冲高后回落，收盘价与前一日持平，成交量也维持在前一日的水平，说明上档抛压较重，股价可能反转向下，投资者应逐步减仓。

四、下跌初期的价平量平（一）形态分析股价见顶回落，某日股价收盘与前日持平，成交量未出现明显的变化。虽然多空暂时平衡，但下跌趋势未变。（二）操作建议后市仍要下跌，未出场的投资者应离场观望（三）实例分析如图所示，该股见顶回落，某日出现价平量平的形态，说明多空暂时平衡，但股价仍然缺乏反转向上的动力，后市仍会下跌，投资者应择机出现。

五、下跌途中的价平量平（一）形态分析股价自顶部下跌一段时间后，出现价平量平的形态，说明股价还未止跌，仍处于多空不明的状况。（二）操作建议仍有一段下跌空间，投资者不可盲目介入（三）实例分析如图所示，该股在下跌趋势中运行，均线呈空头排列，某日股价与前一日持平，成交量相当，似乎有所止跌，但投资者不可盲目入场，下跌趋势仍未改变，股价仍会继续下跌。

六、下跌末期的价平量平（一）形态分析股价经过大幅下跌后，空方力量几尽衰竭，此时出现价平量平的形态，意味着底部将近，反弹可期。（二）操作建议宜暂观，静待反弹信号出现。若成交量极度低迷，则底部已近，投资者可准备入场。（三）实例分析如图所示，该股经过大幅下跌后，成交量逐渐萎缩，某日股价与成交量均与前一交易日持平，说明股价有所止跌，底部可能为期不远。

七、整理态势中的价平量平（一）形态分析股价由上涨或下跌趋势进入较长时间的横盘整理，成交量持平，说明多空双方势均力敌。（二）操作建议后市方向不明，宜观望。（三）实例分析如图所示，该股股价快速脱离底部后的途中展开横盘整理，期间出现价平量平的形态，说明多空暂时平衡，整理态势可能延续，投资者应静待股价朝一方突破后再进行操作。

首先，不要用宏观经济指导自己的投资，怎么样，有点另类吧！一般都是要看宏观经济的，为什么说不要看经济呢？因为那些经济指标，经济学家都研究不透，你一个业余投资者能研究透吗？所只能听听别人的而已，而听的多了，没有个人的判断，就会思维混乱，有人说好有人说不好，那么问题来了，到底好不好？这让人想起了之前马云说的，不是实体经济不好，而只是你们家的实体经济不好。

看看人家腾讯看看人家阿里，实体经济好着呢？每天都赚4个亿，你能说他不好吗？所以说除非你是专业的，否则不要乱听经济方面的建议。这点我需要补充一下，很多专家都是靠演讲活着的，比如某教授每周都在电视上做节目谈经济，然后线下办讲座。但实际上根本就没进过金融市场。还有一位德高望重的大学教授，甚至进过央行货币委员会的，当年也跟我吐槽，股市也是赔的一塌糊涂。所以说如果经济教授有水平，能够准确把握趋势，他们早就成为投资大师了，但事实上投资大师和经济学家完全是两个职业。而经济学家通常悲观，投资大师通常乐观。而赚钱有时候需要乐观一点。

其次，不要天天研究大盘，在股市投资不能太勤奋。例如年大牛以后，A股开始暴跌，今天才0点，但至少有好几百只股票都过了点时的高点，股票长期涨跌跟大盘并没有什么关系。特别是云南白药，格力电器这些白马股，早就都创出了新高。

第三，不要盲目轻信媒体，特别是在人人自媒体时代，很多东西连真实都做不到。为了追求轰动和眼球效应，刻意放大恐慌。所以这些会对你的投资和持股信心造成困扰。

第四，不要朝三暮四，要对股市专注。有个1万小时定律，也就是要成为一个专家至少得认认真真的练习1万小时才行。所以在股市上就要专注，甚至对于行业个股也要专注，能看懂一两个行业已经不错了，不要什么都想搞懂。

第五，不要怕大跌，在合理的价格买入，就不必担心大跌，当然点买中石油的不算。只要是你经过了合理的估算，买入的股票那么他下跌是正常的，只要心里有底，就不会慌张。

第六，不要小盈利就满足，很多人都是赚一点就走掉了，即使骑上了牛股，也连根牛毛都抓不下来，例如段永平投资网易的例子，0.8美元买入，持有到美元，段永平说每天都被各种诱惑要卖掉网易落袋为安，就在这种折磨下，他持有了10年。而很多人都是赚钱了总想卖掉，被套牢反而安心了。这其实都是做反了。还是记住我们之前讲的三个卖出股票的条件，第一基本面变坏，第二疯狂高估，也就是你赚了很多钱，第三找到更好的投资标的。否则不要轻易卖出，小胜利后面还会有更大的胜利。

第七，不追热点，热点切换那是投机分子去干的事，投资的人以年为单位持股，所以热点对于这些投资家来说完全没有意义，投资者只讲风口，选择那些站在趋势上的股票，至于轮不轮动，并不重要。

第八，不要预测涨跌，因为预测了也没用，根本看不准。业余投资者最好连牛熊也不要预测，因为按照我们之前的标准选出的股票，都是穿越周期的。熊市里同仁堂就不卖药了吗？就没人喝茅台了吗？显然不是，刘元生万入股万科，然后再没卖过，前两天参加万科股东会，这个个人最大股东终于露面，而他的万也变成了几十亿。你说你当时没有万，但块总有吧，投块，一直拿到今天，你的身价大概也几百万了。

第九，别想一夜暴富。投资就是一个复利的游戏，刚开始不觉得，后面收益会越来越大。20年15%的增长，收益16.37倍，万投下去，到时候收回万，

第十，不要迷恋权威，很多人都在问专业的投资机构股票的事情，虽然他们专门干这个的，但其实并不好给大家指点，因为没有好处，给你指导跌了你会骂我，涨了你还是会骂涨的没有别人的快。所以这事就是自己高兴就好。

股市里没有神，有的只是牛市的股神！到了熊市就全被压倒五行山下了。而能够穿越周期的寥寥无几，这点对于楼市同样适用。可惜的是，楼市目前还没走完一个周期，绝大多数人还不知道怎么个死法。所以无知者无畏，仍然在往前冲。独立思考独立判断，才能持股长久，听别人的，肯定一有风吹草动就备受折磨。